Review profesional
Eduardo Estallo Giral Agente opina
Publicado hace 12 días
Una de las mejores opciones batiendo al MSCI Japón
El fondo Nomura Funds Ireland - Japan Strategic Value busca el crecimiento del capital a largo plazo invirtiendo en acciones de empresas japonesas infravaloradas y con potencial de revalorización. La estrategia del fondo se basa en la selección activa de empresas mediante un análisis fundamental en profundidad, identificando aquellas que están cotizando por debajo de su valor intrínseco debido a factores temporales o a una mala percepción del mercado. El fondo se concentra en empresas con un fuerte potencial de crecimiento a largo plazo, una sólida gestión y una posición financiera saludable.
El fondo está gestionado por Yoshihiro Miyazaki, un gestor de fondos con más de 20 años de experiencia en la inversión en renta variable japonesa. Miyazaki tiene un historial comprobado de éxito en la selección de valores infravalorados y ha recibido varios premios por su desempeño.
El equipo de gestión del fondo, liderado por Yoshihiro Miyazaki, utiliza un proceso de selección de valores riguroso que incluye:
- Análisis fundamental exhaustivo: Se evalúa en detalle el historial financiero de las empresas, su posición competitiva, su equipo directivo, sus perspectivas de crecimiento, su situación financiera y su ventaja competitiva sostenible.
- Identificación de empresas infravaloradas: Se buscan empresas que estén cotizando por debajo de su valor intrínseco debido a factores temporales, a una mala percepción del mercado o a eventos corporativos específicos.
- Enfoque a largo plazo: Se priorizan las empresas con un sólido potencial de crecimiento a largo plazo, independientemente de las fluctuaciones del mercado a corto plazo.
El fondo ha obtenido una rentabilidad anualizada del 6,1% en los últimos 10 años, superando consistentemente al índice de referencia TOPIX Total Return Index EUR. Cabe destacar que la rentabilidad pasada no es garantía de resultados futuros.
Métricas de valoración:
Ratio de Sharpe: El fondo tiene un ratio de Sharpe de 0,92, lo que indica un buen desempeño ajustado al riesgo.
Alpha: El fondo ha generado un alpha de 0,58% anualizado en los últimos 10 años, lo que significa que ha superado al mercado de referencia después de ajustar por el riesgo.
Comisiones:
Las comisiones del fondo son del 1,20% anual, lo que se considera un nivel moderado dentro de la categoría de fondos de renta variable japonesa.
Aspectos a considerar:
Riesgo moderado: El fondo invierte en acciones de empresas japonesas, que son más volátiles que las acciones de empresas de otros países.
Horizonte de inversión a largo plazo: El fondo no es adecuado para inversores que buscan obtener ganancias a corto plazo.
Enfoque en empresas japonesas: El fondo se concentra en el mercado de renta variable japonés, lo que limita su diversificación geográfica.
Comisiones moderadas: Las comisiones del fondo son moderadas, pero existen fondos con características similares que cobran comisiones más bajas.
Conclusión:
El fondo Nomura Funds Ireland - Japan Strategic Value ofrece una opción interesante para inversores que buscan invertir en el mercado de renta variable japonesa con un enfoque en empresas infravaloradas y un gestor con experiencia. Sin embargo, como con cualquier inversión, es importante considerar cuidadosamente sus objetivos de inversión, tolerancia al riesgo y horizonte de inversión antes de tomar una decisión. Se recomienda comparar con otros fondos de renta variable japonesa con un enfoque similar para encontrar la mejor opción para sus necesidades.