Review profesional
Eduardo Estallo Giral Agente opina
Publicado hace 11 días
Aunque de nueva creación un fondo interesante para el futuro
Bellevue Funds Bellevue Obesity Solutions busca el crecimiento del capital a largo plazo invirtiendo al menos dos tercios de sus activos netos en acciones de empresas del sector de la biotecnología. El fondo se centra en empresas innovadoras con potencial de crecimiento disruptivo en el tratamiento de enfermedades y la mejora de la salud.
El fondo está gestionado por un equipo experimentado de profesionales de Bellevue Asset Management, liderado por Dr. Hans-Christoph Wagner, Director de Inversiones y cofundador de la gestora. Dr. Wagner tiene más de 25 años de experiencia en la industria de la biotecnología y cuenta con un sólido historial de éxito en la selección de valores.
El proceso de selección de valores del fondo se basa en un análisis fundamental en profundidad que incluye:
- Evaluación del potencial científico y tecnológico: Se analiza la fortaleza de la ciencia y la tecnología subyacentes a los productos o servicios de la empresa.
- Análisis del equipo directivo: Se evalúa la experiencia, la trayectoria y la visión del equipo directivo.
- Evaluación del mercado y la competencia: Se analiza el tamaño del mercado, la competencia y las barreras de entrada.
- Análisis financiero: Se evalúa la solidez financiera de la empresa, su potencial de crecimiento y sus perspectivas de rentabilidad.
Anualizadas:
3 años: -9.17%
5 años: 0.83%
10 años: -0.05%
Métricas de valoración:
Ratio de Sharpe: 0.83 (indica un desempeño ajustado al riesgo bajo)
Alpha de Jensen: -0.05% anualizado (no supera al índice de referencia después de ajustar por riesgo sistemático)
Máximo Drawdown: -16.97% (máxima caída del fondo en un periodo determinado)
Bellevue Funds Bellevue Obesity Solutions presenta características que podrían ser atractivas para inversores con un alto apetito por el riesgo y un horizonte de inversión a largo plazo que buscan exposición al sector de la biotecnología. La gestora tiene experiencia en el sector y el equipo de gestión está calificado. El método de selección de valores es sólido, pero la rentabilidad histórica ha sido mixta, con periodos de fuerte crecimiento seguidos de caídas significativas. Las comisiones son elevadas en comparación con otros fondos de su categoría.